Am Donnerstag, dem 29. Oktober, um 20:05 UTC begannen Angreifer, die Hot Wallets von Binance zu leeren. Innerhalb von etwa zwanzig Minuten hatten sie den Großteil von rund 6,3 Mrd. US-Dollar erbeutet – über zehn Blockchains nach Zählung von TRM Labs und elf nach Elliptic. Es ist der größte Diebstahl in der Geschichte der Kryptowährungen, etwa viermal so groß wie der Bybit-Hack.
BNB Chain steht auf keiner der beiden Listen. Die eigenen BNB-Bestände von Binance wurden nie berührt.
Trotzdem fiel BNB stärker als jeder andere große Coin.
Dieser Artikel erklärt warum – und damit auch, was der Token tatsächlich darstellt. Außerdem geht es um die ungewöhnlichen Maßnahmen von Binance und um die eine Frage, die niemand stellt.
1. Was wurde genommen und woher
Die Angreifer stahlen keine privaten Schlüssel. Laut TRM Labs und Elliptic kompromittierten sie die Systeme, die Transaktionen signieren. Auf Ethereum nutzten sie eine EIP-7702-Delegation mit 50 vorab signierten Autorisierungen; dreieinhalb Minuten später war das Wallet geleert. Auf den anderen Chains erfolgten gewöhnliche signierte Transfers.
Betroffen waren Ethereum, Bitcoin, Tron, das XRP Ledger, Solana, Arbitrum, Optimism, Base, Avalanche und Polygon; Elliptic fügt NEAR hinzu. Binance machte zunächst den kompromittierten Laptop eines Ingenieurs verantwortlich. Innerhalb von zwölf Stunden wurde daraus „zusätzliche Angriffspunkte“ und anschließend ein „komplexerer Angriffsprozess“. Eine Root-Cause-Analyse wurde nicht veröffentlicht.
Am Samstag ordnete das FBI den Diebstahl TraderTraitor zu, einer nordkoreanischen Gruppe. Das entspricht der Einschätzung von TRM mit hoher Sicherheit. Binance selbst hat den Vorfall weiterhin niemandem zugeschrieben.
Entscheidend ist, was in dieser Liste fehlt. BNB Chain wurde nicht geleert, und Glassnode-Daten, von FinanceFeeds berichtet, zeigen, dass der BNB-Bestand von Binance unberührt blieb. Kein einziger BNB wurde gestohlen.
2. BNB fiel stärker als alles andere
Vor dem Diebstahl wurde BNB bei 744,90 US-Dollar gehandelt; die stündliche Reihe von CoinGecko bestätigt 744,12 US-Dollar. Danach fiel BNB schneller und stärker als die tatsächlich gestohlenen Vermögenswerte. Der niedrigste von uns gefundene Wert liegt bei 680 US-Dollar, rund 8,7 % tiefer. Dieser Wert stammt jedoch aus nur einer Quelle; stündliche Spot-Daten lagen mit etwa 697 US-Dollar höher. Die 24-Stunden-Bewegung ist die besser belegte Zahl.
In den 24 Stunden nach dem Diebstahl | Rückgang |
|---|---|
BNB | −6,2 % |
Ether | −4,0 % |
Bitcoin | −3,1 % |
Das sind die Zahlen von CoinDesk bis 07:09 EDT am 30. Oktober. BNB blieb an einem Tag, an dem Bitcoin-Halter 18.270 Coins verloren und BNB-Halter keinen einzigen, rund drei Prozentpunkte hinter Bitcoin zurück.
Auf dem ApeX-BNBUSDT-Kontrakt war die Bewegung noch schärfer. Die um 20:00 UTC beginnende Stundenkerze eröffnete bei 746,09 und erreichte ein Tief von 669,35 – ein Rückgang von 10,3 %. Das Volumen betrug das 5,8-Fache des Medians der vorangegangenen zehn Stunden. Perpetuals können in einer Liquidationskaskade über den Spotpreis hinausschießen; genau das geschah hier. Die marktweiten Liquidationen erreichten rund 1,57 Mrd. US-Dollar.
Der Derivatemarkt sagte dasselbe in einer anderen Sprache. Die BNB-Finanzierungsrate auf OKX drehte von +0,01 % vor dem Hack auf −0,0266 % um Mitternacht und −0,0434 % um 08:00 UTC. Shorts zahlten also Longs dafür, short zu bleiben. Die Bitcoin-Finanzierung blieb durchgehend positiv.
3. Was BNB tatsächlich bewertete
Wenn kein BNB gestohlen und BNB Chain nicht berührt wurde, kann der Rückgang nicht von verlorenen Coins handeln. Es geht darum, worauf BNB einen Anspruch darstellt.
FinanceFeeds fasste es in einem Satz zusammen: „Trader bewerten das Börsenrisiko, nicht gestohlene Token.“
CoinGecko bezifferte den Marktwert von BNB am 31. Oktober bei einem Preis von 705,10 US-Dollar auf 92,72 Mrd. US-Dollar. Daraus ergibt sich ein Umlaufangebot von etwa 131,5 Mio. BNB.
Preis | Impliziter Marktwert | Veränderung | |
|---|---|---|---|
Vor dem Diebstahl | 744,90 US-Dollar | etwa 97,9 Mrd. US-Dollar | |
Auf dem Tief | 680 US-Dollar | etwa 89,4 Mrd. US-Dollar | −8,5 Mrd. US-Dollar |
Jetzt | etwa 714 US-Dollar | etwa 93,9 Mrd. US-Dollar | −4,1 Mrd. US-Dollar |
Auf dem Tief verloren BNB-Halter rund 8,5 Mrd. US-Dollar an Marktwert bei einem Diebstahl von 6,3 Mrd. US-Dollar. Der Token bewertete den Schaden kurzzeitig mit dem 1,35-Fachen der Lücke. Heute liegt der Faktor bei etwa 0,65.
Diese Rechnung stammt von uns, nicht aus einer veröffentlichten Quelle. Entscheidend ist nicht die Genauigkeit der Dezimalstellen: Ein Token, von dem nichts gestohlen wurde, verlor mehr Marktwert als gestohlen wurde, weil der Markt die Wahrscheinlichkeit neu bewertete, dass Binance den Verlust nicht decken könnte.
4. Binance ersetzte das Geld. Es gewann es nicht zurück.
Diese Unterscheidung wurde in der Berichterstattung meist verwischt. Mehrere Medien schrieben, Binance habe 95 % der Gelder „zurückgewonnen“. Das ist falsch. Teng sagte am Sonntag vorsichtiger: „Wir haben nun etwa 95 % der betroffenen Vermögenswerte wieder aufgefüllt.“
Aufgefüllt bedeutet, dass Binance die fehlenden Coins aus der eigenen Bilanz kauft oder bereitstellt. Die gestohlenen Gelder sind weiterhin verschwunden.
Binance zufolge stammte das Geld aus drei Quellen: dem Secure Asset Fund for Users, überschüssigen Reserven des Futures Insurance Fund und der Unternehmenkasse. Am 30. Oktober wurden Reserven von mehr als 6,34 Mrd. US-Dollar gemeldet; rund 5 Mrd. US-Dollar davon seien bereits in den exakt benötigten Token gehalten worden.
SAFU ist die einzige der drei Quellen, deren Größe öffentlich ist. Binance wandelte den Fonds im Februar 2026 vollständig in Bitcoin um: 15.000 BTC. Binance gab jedoch nicht alles davon aus. Es wurde erklärt, dass die Hälfte von SAFU eingesetzt werde; ein On-Chain-Transfer von 7.499 BTC entspricht dem. Der Versicherungsfonds deckte damit ungefähr 9 % des Verlusts. Der überwiegende Teil des Ersatzes stammt aus gewöhnlichen Unternehmensmitteln, und Binance veröffentlichte keine Aufschlüsselung.
Ereignis | Verlust | Was Nutzer erhielten | Dauer | Mechanismus |
|---|---|---|---|---|
Binance, 2026 | 6,3 Mrd. US-Dollar | 95 % zugesagt | etwa 58 Stunden | Vom Unternehmen getragen |
Bybit, 2025 | 1,46 Mrd. US-Dollar | 100 % | etwa 72 Stunden | Geliehen |
Bitfinex, 2016 | 119.756 BTC | Zunächst 36 % von jedem Konto, danach vollständig zurückgezahlt | etwa 8 Monate | Verlust vergemeinschaftet, anschließend zurückgekauft |
WazirX, 2024 | etwa 235 Mio. US-Dollar | 85 % des Anspruchswerts | etwa 15 Monate | Gerichtlich genehmigtes Verfahren |
Wenn Binance die 95 % einhält, ist dies das beste Ergebnis, das Nutzer nach einem großen Börsenverlust erhalten haben. Bemerkenswert ist zugleich, dass die Eigenfinanzierung in dieser Größenordnung nicht verifiziert wurde. Außerdem dauerte es länger als versprochen: Binance hatte Auszahlungen innerhalb von 45 Stunden in Aussicht gestellt; Phase eins begann nach etwa 58 Stunden.
5. Die 3-Mrd.-Dollar-Frage, die niemand stellt
Innerhalb einer Stunde nach dem Diebstahl begannen Stablecoin-Emittenten, die gestohlenen Gelder einzufrieren. Tether sperrte etwa 1,567 Mrd. US-Dollar in USDT, Circle rund 823 Mio. US-Dollar in USDC. Ripple, World Liberty Financial, First Digital und der Arbitrum-Sicherheitsrat folgten.
Binance spricht von etwa 3 Mrd. US-Dollar, TRM von 2,7 Mrd. US-Dollar. Elliptic, die einzige unabhängige Bestätigung, die wir gefunden haben, kommt auf 2,85 Mrd. US-Dollar. Fast alles davon sind Stablecoins.
Eingefroren bedeutet nicht zurückgegeben. Emittenten können Token ungültig machen und neu ausgeben, doch die Eigentümerschaft muss geklärt werden; in mehreren Ländern könnten Gerichtsentscheidungen erforderlich sein. Kein Emittent hat zugesagt, Binance etwas zurückzugeben.
Die von Binance zurückgestellten 6,34 Mrd. US-Dollar schließen die eingefrorenen 3 Mrd. US-Dollar aus. Binance hat somit mehr als 100 % des Bruttoverlusts reserviert, während rund 3 Mrd. US-Dollar außerhalb dieser Reserve on-chain eingefroren liegen.
Wenn diese Gelder zurückkehren, liegt der Nettoverlust eher bei 3,3 Mrd. als bei 6,3 Mrd. US-Dollar. Wenn Binance Nutzer bereits aus eigenen Mitteln vollständig entschädigt hat und die Gelder anschließend freigegeben werden, behält Binance sie. Wem in diesem Fall ein Anspruch zusteht, ist ungeklärt.
6. Die Zahl, die zu denken geben sollte
Die stärkste skeptische Argumentation stammt nicht von einem Kritiker, sondern aus den eigenen Zahlen von Binance.
Der Proof of Reserves von Binance zum 1. Oktober wies Kundenguthaben von rund 134 Mrd. US-Dollar gegenüber On-Chain-Beständen von rund 136 Mrd. US-Dollar aus. Das entspricht einem Überschuss von etwa 2 Mrd. US-Dollar. Nach SAFU und den eingefrorenen Geldern muss Binance laut CertiK aus eigenen Mitteln etwa 2,1 Mrd. US-Dollar decken.
Überschuss und Lücke sind ungefähr gleich groß.
Die 95 % sind ausschließlich eine eigene Aussage von Binance. Sie wurden zunächst mit 80 %, dann 90 % und schließlich 95 % angegeben.
Der Proof of Reserves ist eine selbst veröffentlichte Momentaufnahme von zehn Vermögenswerten ohne benannten Prüfer.
Die Momentaufnahme entstand, nachdem der Ersatz begonnen hatte. Eine öffentliche Zahl zur ursprünglichen Größe der Lücke existiert daher nicht.
Die Wallets wurden anschließend verändert. Binance fügte neue Adressen hinzu und erklärte, alle Auszahlungen würden von dort erfolgen.
Der Großteil der Ersatzmittel wurde on-chain nicht nachverfolgt. Der SAFU-Teil ist nachvollziehbar; die Teile aus Unternehmenskasse und Futures-Fonds nicht.
Binance ist ein privates Unternehmen, daher kann nichts davon mit geprüften Abschlüssen abgeglichen werden. Schätzungen des Jahresumsatzes reichen von rund 5 Mrd. US-Dollar bis 16 oder 17 Mrd. US-Dollar. Die dreifache Abweichung bei der Größe des Unternehmens, das den Verlust trägt, ist selbst eine wichtige Information.
Was diese Woche zu beobachten ist
Der vollständige Proof-of-Reserves-Bericht, der für Montag oder Dienstag erwartet wird. Ob es sich um eine kryptografische Bescheinigung oder um ein von einem Prüfer unterzeichnetes Dokument handelt, wird viel aussagen.
Die übrigen Auszahlungen. Phase eins begann am Sonntag um 06:00 UTC mit Bitcoin. Binance fügte im Tagesverlauf weitere Netzwerke hinzu; BNB Smart Chain um 07:49 sowie Zcash, TON und Sui um 12:36. Übrig bleibt der lange Schwanz kleinerer Vermögenswerte.
Und wie viel abfließt. Nach Öffnung der Auszahlungen lagen die Nettoabflüsse je nach Quelle und Zeitraum zwischen 1,0 und 2,5 Mrd. US-Dollar. Das ist der eine Wert, den niemand verdrehen kann.
Eine unabhängige Bestätigung der 95 % gibt es weiterhin nicht.
Ob sich die eingefrorenen Gelder bewegen und an wen sie gehen, bleibt ebenfalls offen. Auch die regulatorische Reaktion fällt bislang dünn aus.
BNB liegt etwa 4,6 % unter dem Stand vor dem Diebstahl, Bitcoin etwa 3,7 %. Die Differenz zwischen diesen beiden Zahlen ist die laufende Marktschätzung dafür, wie viel Binance weiterhin besitzt.
Die Märkte dieses Artikels handeln
Ein Börsentoken ist ein gehebelter Anspruch auf diese Börse. Die vergangenen drei Tage haben das gezeigt: BNB fiel doppelt so stark wie Bitcoin, obwohl kein BNB entwendet wurde. Bewerten Sie ihn als Gegenparteirisiko, nicht als Layer-1-Wette.
Der Kontrakt ist nicht der Spotpreis. Der ApeX-Perpetual erreichte während der Hack-Stunde 669,35, während der Spotpreis etwa 680 US-Dollar betrug. Bei einer schnellen Kaskade kann ein Perpetual in beide Richtungen durch den Spotpreis handeln.
Race to the Top 50 läuft
Handeln Sie sich in der Rangliste nach oben. Ein Preispool von bis zu 10.000 USDT wird bis zum 50. Platz ausgeschüttet.
ApeX veranstaltet bis zum 5. November, 10:00 UTC einen Trading-Wettbewerb mit einem Preispool von bis zu 10.000 USDT, der bis zum 50. Platz ausgeschüttet wird.
Der Preispool wird abhängig vom gesamten Kampagnenvolumen stufenweise freigeschaltet. Unter 30.000.000 USDT bleibt er gesperrt; bei 100.000.000 USDT wird der volle Betrag erreicht. Ihre Punktzahl setzt sich aus Handelsvolumen, realisiertem Gewinnprozentsatz, Nettoeinzahlungen und Empfehlungen zusammen. Voraussetzung sind die Registrierung über die Kampagnenseite, mindestens 100 USDT im Perpetual-Futures-Konto, mindestens 10.000 USDT qualifizierendes Volumen und ein Platz unter den Top 50.
Sie können über die Kampagnenseite teilnehmen. Die vollständigen Regeln und die Preistabelle finden Sie in der Ankündigung zu Race to the Top 50.
Der Handel mit Perpetual-Kontrakten ist mit einem hohen Risiko verbunden und kann zum Verlust Ihrer gesamten Position führen. Hebelwirkung erhöht sowohl Gewinne als auch Verluste. Nichts in diesem Artikel stellt eine Finanzberatung dar. Recherchieren Sie selbst und riskieren Sie niemals mehr, als Sie sich leisten können zu verlieren.
Wenn Sie Hilfe benötigen, wenden Sie sich über Discord an unser Team.
Website: https://www.apex.exchange
Twitter: https://twitter.com/OfficialApeXdex
Telegram: https://t.me/ApeXdex
Eine sich schnell entwickelnde Geschichte, korrekt zum Zeitpunkt der Veröffentlichung am 1. November 2026. Binance beziffert den Diebstahl auf 6,3 Mrd. US-Dollar, TRM Labs auf 6,36 Mrd., Elliptic auf 6,43 Mrd. und Chainalysis auf 6,4 Mrd.; wir verwenden die Zahl von Binance. Auch die eingefrorenen Summen unterscheiden sich: 3 Mrd. US-Dollar laut Binance, 2,85 Mrd. unabhängig bestätigt durch Elliptic und 2,7 Mrd. laut TRM. BNB-Spotpreise und Marktwert stammen von Drittanbieter-Aggregatoren. Die Aussagen zu 95 %, zur vollständigen Deckung und zur Zusammensetzung der Reserve beruhen auf Angaben von Binance und wurden nicht unabhängig verifiziert.
